消费市场“烟火气”渐浓大消费主线值得关注

证券时报记者 曹晨

随着疫情防控优化“新十条”等措施的实施，各方对于2023年消费市场进一步回暖，拉动我国经济增长充满期待。

回顾2022年，受疫情反复冲击的影响，居民消费意愿逐渐下滑。据国家统计局数据显示，2022年1~11月，社会消费品零售总额39.92万亿元，同比下降0.1%，其中11月份，社会消费品零售总额3.86万亿元，同比下降5.9%。不过，在疫情防控政策持续优化以及各地防控逐步放开的背景下，消费市场正在复苏。

证券时报记者近日走访北京地区多家购物中心、餐饮门店时发现，线下消费市场正在加速回暖，“烟火气”渐浓。在餐饮消费方面，部分上市公司餐厅客流迅速回暖，重现排队等位的场景。

以火锅双雄为例，海底捞北京部分门店客流量在12月第三周环比增长五成左右，元旦节日又迎来新一波客流高峰。呷哺呷哺多数门店也已强势恢复，该公司自12月17日起推出了充值优惠活动，活动上线仅4天，储值金额就超2000万元，这在一定程度上折射出餐饮消费市场的回暖。

随着出入境政策的优化以及“双节”假期的临近，旅游消费市场复苏已成为业内共识。

携程数据显示，2023年元旦假期，该平台上的海外酒店预订量同比增长2.5倍，酒店预订均价同比增长近三成。而春节假期预订热度进一步高涨，海外酒店预订量同比增长近6倍，酒店预订均价同比增长超四成。同程旅行数据显示，元旦假期出行的火车票订单中，跨省出行订单占比近五成，机票订单均价也较去年同期上涨32%。

从二级市场看，近一个月来，在消费市场持续回暖的背景下，大消费领域多个板块不断上攻，受到资金持续青睐。自12月1日到12月29日，酒店和餐饮、景点和旅游以及饮料制造板块月内累计涨幅位居A股所有行业指数前三甲，涨幅分别为36.3%、8.48%、6.87%。

近日，中共中央、国务院印发了《扩大内需战略规划纲要（2022~2035年）》，进一步明确了坚定实施扩大内需战略、培育完整内需体系的发展方向。

地方层面也在积极行动，多地政府近期再次抛出消费券等多种刺激消费的政策礼包。12月，上海、广州、深圳等城市相继发放消费券。

在此背景下，2023年大消费领域进一步回暖所带来的投资机会被机构普遍看好。建议关注免税、旅游、餐饮酒店、景区等出行链消费领域的优质公司，以及食品饮料、家具家电、服装、零售等传统大消费板块的龙头企业。